一、概述
水路运输是以船舶为主要运输工具、以港口或港站为运输基地、以水域包括海洋、河流和湖泊为运输活动范围的一种运输方式。是各主要运输方式中兴起最早、历史最长的运输方式。具有载重量大、成本低、投资省等特点，但灵活性小，连续性也差。较适于担负大宗、低值、笨重和各种散装货物的中长距离运输，特别是海运，更适于承担各种外贸货物的进出口运输。根据航行水运性质，水路运输分海洋运输和内河运输两大类。其中海洋运输又可分为沿海运输、近海运输和远洋运输三种。
水路运输的分类及相关介绍
资料来源：公开资料整理
二、驱动因素
1、政策
随着我国近年来，我国有关部门陆续印发了一系列相关政策，支持、规范行业的发展，为我国水路运输行业提供了良好的政策环境。
中国水路运输行业部分相关政策一览表
资料来源：公开资料整理
2、经济
我国是全球最大的物流市场，近年来，随着我国经济的不断发展，居民可支配收入不断提升，居民消费能力也随之增强，促进我国物流市场不断发展。水路运输作为我国物流领域重要组成部分之一，在我国日益壮大的物流市场下，也将迎来广阔发展空间。据资料显示，2021年我国社会物流总额达335.2万亿元，同比增长11.7%。
2015-2021年中国社会物流总额及增速情况
资料来源：中国物流与采购协会，华经产业研究院整理
3、社会
随着近年来国家对水路运输投资建设力度的加大，我国水路运输通航里程数及港口泊位数量也随之不断增长。据资料显示，2021年我国内河通航里程数达12.76万公里，较上年减少43公里；万吨级及以上港口泊位数量为2659个，较上年增加67个。
2015-2021年中国内河通航里程数及港口泊位数变化情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
三、产业链分析
1、产业链
水路运输行业产业链上游主要为船舶、集装箱等运输设备制造行业，燃油、电力等能源物资及港口运输设施；中游为水路运输及相关服务行业，主要可分为货运及客运两大类；下游主要应用于钢铁、工业、制造业、化工、消费品、基建、国际贸易、旅游等领域。
水路运输行业产业链示意图
资料来源：公开资料整理
2、上游端分析
船舶为水路运输主要运输设备，近年来，随着我国造船工业的不断发展，我国船舶制造量也不断增长。据资料显示，2021年我国造船完工量达3970.3万载重吨，同比增长3.04%，其中海船为1204.4万修正总吨。
2015-2021年中国造船完工量及增速情况
资料来源：工信部，华经产业研究院整理
3、下游端分析
相较于其它运输方式，水路货运主要用来运送大宗货物，其中煤炭和铁矿石等是其主要运送物资。据资料显示，2021年我国原煤产量达41.3亿吨，同比增长5.84%，铁矿石原矿产量达9.81亿吨，同比增长13.15%。
2015-2021年中国原煤及铁矿石原矿产量情况
资料来源：国家统计局，华经产业研究院整理
旅游行业是我国水路客运主要的需求领域之一，随着近年来我国经济的不断发展，居民生活水平的提升，我国旅游行业也随之不断发展，旅游人次稳步增长。2020年受疫情影响，旅游产业受到强力冲击，我国旅游人次大幅下降，随着疫情被有效控制，我国旅游人次开始回升。据资料显示，2021年我国旅游人次达32.46亿，同比增长12.8%。
2015-2021年中国旅游人次及增速情况
资料来源：文化和旅游部，华经产业研究院整理
四、行业现状
1、货运量
水路运输凭借其覆盖范围广、航道投资小、运输能力强、占地少、成本低的优势，在现代货物运输中具有不可替代的地位，成为国民经济、对外贸易、社会发展的重要支撑。近年来，随着国民经济的快速增长和国家政策的支持，我国水路运输行业快速发展。据资料显示，2021年我国水路运输货运量达82.4亿吨，同比增长8.2%。其中，内河货运量41.89亿吨，同比增长9.8%；海洋货运量40.51亿吨，同比增长6.6%。
2015-2021年中国水路运输货运量情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
2、货物周转量
从货物周转量情况来看，2021年我国水路运输货物周转量达17735.99亿吨公里，同比增长11.3%。其中，内河货物周转量17735.99亿吨公里，同比增长11.3%；海洋货物周转量97841.51亿吨公里，同比增长8.8%。
2015-2021年中国水路运输货物周转量情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
3、客运量
从客运量情况来看，2017年以来，我国水路客运量呈下降趋势，到2020年受疫情影响，我国水路客运量大幅下降至1.5亿人。随着疫情被有效控制，2021年我国水路客运量有所回升，达1.63亿人，同比增长8.67%。
2015-2021年中国水路运输客运量及增速情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
4、客运周转量
从客运周转量情况来看，其变化情况基本和客运量保持一致，2020年受疫情影响大幅下降至32.99亿人公里，2021年有所回升，达33.11亿人公里，同比增长0.36%。
2015-2021年中国水路运输客运周转量及增速情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
5、运输设备
从我国水路运输设备情况来看，近年来我国水上运输船舶数量呈逐年递减的趋势，但整体船舶净载重量呈现先降后升的趋势。据资料显示，2021年我国水上运输船舶为12.59万艘，同比下降0.71%；船舶净载重量达28433万吨，同比增长5.07%。
2015-2021年中国水上运输设备情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2022-2027年中国水路运输行业市场全景评估及发展战略规划报告》；
6、投资情况
从我国水路投资情况来看，2015-2019年期间，我国水路固定资产投资金额由2015年1457亿元下降至2019年的1137亿元，随后投资金额开始回升，到2021年我国水路固定资产投资金额达1513亿元，同比增长13.76%。
2015-2021年中国水路固定资产投资情况
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
五、重点企业
1、中远海能
中远海能成立于2016年，油轮运输和LNG运输是其两大核心业务。目前，中远海能的油轮船队运力规模世界居前，覆盖全球主流的油轮船型，是全球油轮船队中船型最齐全的航运公司。据资料显示，2021年中远海能水上运输业务营收达126.88亿元，同比下降22.15%，毛利率为6.9%。
2016-2021年中远海能水上运输业务营收情况
资料来源：公司公报，华经产业研究院整理
从营收构成来看，2021年中远海能水上运输业务营收中，油品运输营收达114.57亿元，同比下降25%，占总营收的90.3%。其中内贸油品运输营收为56.89亿元，同比下降1.6%，占总营收的44.8%；外贸油品运输营收为57.68亿元，同比下降48.2%，占总营收的45.5%。外贸LNG运输业务营收为12.31亿元，同比增长0.6%，占总营收的9.7%。
2021年中远海能水上运输业务细分产品分布情况
资料来源：公司公报，华经产业研究院整理
2、招商轮船
招商轮船成立于1872年，是招商局旗下专业从事远洋运输的航运企业。公司拥有全球最大规模的超级油轮和超大型矿砂船船队，国内领先的液化天然气和滚装船队。经过多年发展，招商轮船形成了“油散气滚集管网”全业态的业务格局，主营业务涵盖油品运输、干散货运输、气体运输、滚装运输和集装箱运输。据资料显示，2021年招商轮船营业收入达244.12亿元，同比增长12.97%。
2016-2021年招商轮船水上运输业务营收情况
资料来源：公司公报，华经产业研究院整理
六、行业发展趋势
1、政策利好行业发展
水路运输业作为重要的基础性产业，一直受到国家的高度重视。2022年1月，《水运“十四五”发展规划》提出，2025年，安全、便捷、高效、绿色、经济的现代水运体系建设取得重要进展，水运基础设施补短板取得明显成效。新增国家高等级航道2500公里左右，基本连接内河主要港口。世界一流港口建设提质增效，保障能力适度超前。此外，《关于大力推进海运业高质量发展的指导意见》提出，到2025年，基本建成海运业高质量发展体系，服务品质和安全绿色智能发展水平明显提高，综合竞争力、创新能力显著增强，参与国际海运治理能力明显提升。国家政策的重视和支持，能够规范水路运输业的市场竞争，促进水路运输市场的供需平衡，维护危险液化品水运市场的稳定发展，推动行业健康、有序、可持续发展。
2、国际贸易促进行业发展
随着我国经济的不断发展，经济全球化程度加深，我国的对外贸易行业也随之不断发展，而在国际贸易物流的选择上，由于水路运输行业的成本较低、货运量大、运输方便等原因成为了首选。随着我国国际贸易的不断发展，全球经济化的推进和互联网经济下衍生出的经济发展模式，将会带动水路运输行业需求持续增长，行业发展空间广阔。
3、产业智能化发展
在大数据、物联网、5G和人工智能等技术的支持下，水路运输产业与新兴技术的结合愈加紧密。目前我国水路运输企业在信息化普及和智能化应用方面尚处于起步阶段，未来伴随着现代信息技术、物联网技术、人工智能科技等先进技术的日趋成熟，其与传统水路运输在安全监管、运行服务、船舶管理、港口服务等方面深度融合运用存在广阔的想象空间。智能化水路运输将深刻地影响着水路运输的组织和模式，最终将显著提高船舶运行的安全管理、营运管理和质量管理水平，助力实现安全、绿色、高效水路运输。
华经产业研究院通过对中国水路运输行业海量数据的搜集、整理、加工，全面剖析行业总体市场容量、竞争格局、市场供需现状及行业重点企业的产销运营分析，并根据行业发展轨迹及影响因素，对行业未来的发展趋势进行预测。帮助企业了解行业当前发展动向，把握市场机会，做出正确投资决策。更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2022-2027年中国水路运输市场竞争态势及行业投资潜力预测报告》。
