一、聚酯薄膜行业基本概况
1、概念及分类
聚酯薄膜（PET）是以聚对苯二甲酸乙二醇酯为原料，采用挤出法制成厚片，再经拉伸制成的薄膜材料。根据厚度分类，聚脂薄膜可分为薄型膜、中型膜、厚型膜和超薄型膜；根据拉伸工艺不同，聚酯薄膜可以分为单向拉伸聚酯薄膜（CPET薄膜）和双向拉伸聚酯薄膜（BOPET薄膜）。
聚酯薄膜主要分类
资料来源：公开资料整理
2、发展历程
我国聚酯薄膜行业起步较晚，于1974年开始实现工业化，2000年后，随着聚脂薄膜需求的快速提升，以及政府政策和资金的支持，行业迅猛发展。
聚酯薄膜行业发展历程
资料来源：华经产业研究院整理
二、聚酯薄膜行业产业链
1、产业链结构图
聚酯薄膜上游主要是石油化工行业，主要原材料为聚酯切片，而聚酯切片的原材料为原油。原油经过一定的工艺过程提炼出PX（对二甲苯），以PX为原料生成PTA（精对苯二甲酸），PTA和MEG（乙二醇）聚合生成PET（聚对苯二甲酸乙二醇酯，简称聚酯），PET经物理加工制成聚酯切片。聚酯切片经拉伸加工后制成各类聚酯薄膜，用途广泛，已在多个领域实现大规模应用，并且在不断拓展到其它应用领域。
聚酯薄膜行业产业链
资料来源：：和顺科技招股书，华经产业研究院整理
2、成本结构
以双星新材为例，公司的聚脂薄膜产品成本主要以原材料、制造费用和燃料动力为主，2021年的成本费用占比分别为81.02%、10.76%、6.28%。
2021年聚酯薄膜成本拆分情况
资料来源：双星新材年报，华经产业研究院整理
3、应用领域
聚酯薄膜具有优良的耐热、耐寒性和良好的耐化学药品性和耐油性，应用领域广泛。2021年，我国聚酯薄膜行业主要应用于包装、电子电器和热转印行业，分别占比61.51%、11.64%、3.07%。
2021年中国聚酯薄膜行业应用领域分布
资料来源：公开资料整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2023-2028年中国聚酯薄膜行业市场深度分析及投资战略研究报告》
三、聚酯薄膜行业现状分析
1、产量
聚酯薄膜作为当前工业中间材料和未来战略性新兴产业中重要的新材料，是一种绿色、环保、综合性能优异的高分子薄膜材料。随着中国聚酯薄膜行业的高速发展，目前中国已成为全球聚酯薄膜产品最重要的生产基地及消费市场。近年来我国聚酯薄膜产量稳步增长，2021年产量达到282万吨，同比上升4.83%，预计2022年将提升至300万吨。
2015-2022年中国聚酯薄膜产量及增长趋势
资料来源：公开资料整理
2、市场规模
聚酯薄膜产业是中国制造2025和战略性新兴产业的重点领域，虽然我国聚酯薄膜行业发展较晚，但依托政策支持、产业资本投入等优势，行业发展较快。数据显示，中国聚酯薄膜市场规模自2016年的273.6亿元增长至2021年的354.2亿元，期间年均复合增长率为5.3%。
2016-2021年中国聚酯薄膜行业市场规模及增速
资料来源：公开资料整理
四、聚酯薄膜行业政策
我国在聚酯薄膜产业方面出台了鼓励性政策。功能性聚酯薄膜产品属于新材料行业，是国家重点扶持发展的战略性新兴产业。近年来，我国政府部门先后发布了一系列政策法规推动行业快速、健康发展。
我国聚酯薄膜相关产业政策
资料来源：公开资料整理
五、聚酯薄膜行业竞争格局
1、市场份额
我国聚酯薄膜行业市场集中度低，行业CR5仅为37%，竞争格局较为分散。中国聚酯薄膜行业市场份额前五名的企业依次为双星新材、江苏三房巷、营口康辉、福建百宏和永盛薄膜。
中国聚酯薄膜行业竞争格局
资料来源：公开资料整理
2、重点企业
双星新材是国内最大的聚酯膜材料企业、聚酯新材料先行者，研发基础雄厚。从公司聚酯薄膜的产量上看，2015至2021年期间，聚酯薄膜产品产量持续增长，2021年达到52万吨，年均复合增速为12.25%。
2015-2021年双星新材聚酯薄膜产量及增速
注：2020及2021年公司披露口径变化，为各板块合计产量。
资料来源：公司年报，华经产业研究院整理
六、聚酯薄膜行业发展方向
当前，聚酯薄膜行业市场竞争日趋激烈，国内聚酯薄膜需求稳定增长，由于聚酯薄膜优异的物化性能，聚酯薄膜行业产品品种、数量和品质不断提升，市场应用领域不断拓展，产品的专业化程度越来越高，特别是近几年来，高附加值产品份额在增加，产品在光学、太阳能、建筑、电子、电工等高精尖技术领域的使用。
但行业在发展的同时，也伴随着一些问题也伴随着不少的问题和挑战，“聚酯薄膜行业十三五高性能薄膜发展规划”提出未来5年发展高性能薄膜通过创新驱动，提高产业的有效供给水平；追求质量，提高企业的市场竞争水平；密切跟踪正在转变世界的科技变革，依靠产学研结合，有规划地开发各种新材料、新技术和新产品，通过发展高性能薄膜来提升整个聚酯薄膜产业的结构水平，鼓励发展性能明显超越现有市场的全新薄膜产品、鼓励发展新用途且市场容量大的薄膜产品、鼓励发展有益于保护环境的薄膜产品，应不断完善以企业为主体的科技创新体系，加快引导技术研发与创新成果推广，集中力量攻克高性能膜的拓产，加强聚酯薄膜在太阳能、电池、航天、电子等方面的研究、生产和配套工作，形成多样化的产品市场，寻找行业新的增长点，顺应和推动新兴产业的快速发展，提升行业整体核心竞争水平。
华经产业研究院对中国聚酯薄膜行业的发展现状、产业链发展格局及市场供需形势进行了具体分析，并从行业的政策环境、经济环境、社会环境及技术环境等方面分析行业面临的机遇及挑战。还重点分析了重点企业的经营现状及发展格局，并对未来几年行业的发展趋向进行了专业的预判。为企业、科研、投资机构等单位了解行业最新发展动态及竞争格局，把握行业未来发展方向提供了专业的指导和建议。更多详细内容，请关注华经产业研究院研究出版的《2023-2028年中国聚酯薄膜行业市场深度分析及投资潜力预测报告》。
