一、油轮运输行业概述
油轮是指载运散装原油或成品油的液货运输船舶。按运输货物，油轮可分为原油油轮和成品油轮，原油油轮除了运输原油之外，亦可运输燃料油等重质成品油；成品油轮主要运输汽油、柴油、石脑油、航空煤油等清洁石油。
油轮分类（按运输货物）
资料来源：公开资料，华经产业研究院整理
二、全球油轮运输行业现状分析
1、远洋油轮数量
据UNCTAD公布的数据，全球100吨及以上远洋油轮数量呈稳步增长态势，2022年全球100吨及以上远洋油轮数量达到11565艘，较2021年增加54艘。
2015-2022年全球100吨及以上远洋油轮数量变化情况
资料来源：UNCTAD，华经产业研究院整理
2、远洋油轮运力
运力方面，近年来全球远洋油轮运力呈现出逐年递增趋势，2022年底全球100吨及以上远洋油轮运力为6.29亿载重吨，同比上升1.56%。
2015-2022年全球100吨及以上远洋油轮运力及增速
资料来源：UNCTAD，华经产业研究院整理
3、远洋油轮运力区域结构
从全球100吨及以上远洋油轮运力区域分布上看，亚洲、非洲和欧洲油轮运力较大。2022年亚洲100吨及以上远洋油轮运力为119.59百万载重吨，占全球比重为26.43%，亚洲、非洲及欧洲三大地区运力合计比重达到65%。
2022年全球100吨及以上远洋油轮运力区域结构
资料来源：UNCTAD，华经产业研究院整理
4、日收益情况
2022年各油轮船型运输市场均出现较大幅度的走强，各船型代表航线日收益与上年同期相比涨幅均超过400%，尤其是VLCC船型和Aframax船型涨幅最大，均超过1700%。
2022年油轮各船型代表航线日收益情况
注：单位：美元/天。
资料来源：波交所，华经产业研究院整理
相关报告：华经产业研究院发布的《2023-2029年中国油轮运输行业市场发展监测及投资前景展望报告》
三、中国油轮运输行业现状分析
1、油轮数量
根据Unctadstat发布的数据，截至2022年我国油轮总数为2327艘，同比增长0.56%。其中，远洋油轮（100吨及以上）数量为1133艘，同比增长3.94%；沿海省际油轮数量为1194艘，同比减少2.45%。
2017-2022年中国油轮数量及细分类型统计图
资料来源：Unctadstat，华经产业研究院整理
2、油轮运输总量
2017至2022年国内油轮运输总量近年来呈现出先上升后下降趋势，于2020年达到近年峰值，运输总量为6.09亿吨。2022年有小幅下降，中国油轮运输总量为5.64亿吨，同比下滑1.05%。
2017-2022年中国油轮运输总量走势图
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
3、运输产品类型
从产品运输类型来看，2022年国内原油运输量为4.39亿吨，占国内油轮运输总量的77.84%；成品油运输总量为1.25亿吨，占比22.16%。
2022年中国油轮运输量行业细分产品结构
资料来源：交通运输部，华经产业研究院整理
4、油轮运力
数据显示，2022年我国油轮运力从2252.6万载重吨增至3084.9万吨，期间年均复合增速为6.5%。其中，远洋油轮运力由2017年的1243.7万载重吨增长至2022年的1942.7万载重吨；沿海省际游轮运力由2017年的1008.9万载重吨增长至2022年的1142.2万载重吨。
2017-2022年中国油轮运力统计图
资料来源：Unctadstat，华经产业研究院整理
四、油轮运输行业产业链
1、结构示意图
油轮运输行业产业链上游主要包括船舶设计、建造厂商，燃油等大宗油品供应商。油轮运输下游主要面对石油开采炼化企业以及石油贸易商。
油轮运输行业产业链
资料来源：华经产业研究院整理
2、上游端
从上游船舶市场来看，中国造船企业近年来积极争夺市场订单，保持着造船大国的地位。2013年以来，我国造船完工量呈现出较大的波动变化，据中国船舶工业行业协会数据，2022年中国造船完工量为3786万载重吨，同比下滑4.63%。
2013-2022年中国造船完工量及增长情况
资料来源：中国船舶工业行业协会，华经产业研究院整理
五、油轮运输行业主要企业对比
全球原油运输需求的不断增长，导致国内油轮运输企业的竞争亦日趋激烈。目前，国内油轮运输企业主要有：中远海能、中远海特、招商轮船、盛航股份等。航运行业在我国利好政策的带动下逐渐布局完善。
2022年中国主要油轮运输企业油轮运输收入
资料来源：公司年报，华经产业研究院整理
六、油轮运输行业趋势预测
总体来看，2023年俄乌冲突给市场带来的红利仍将持续，油运市场需求复苏进程不变且总量将恢复甚至超过疫情前水平，供给端的低速增长也为市场上行提供支撑，新的贸易格局形成过程中市场机会将不断孕育而生，预计2023年油轮运输市场有望呈现运价高位震荡且振幅拉大表现。同时，乐观预期下市场仍然存在很多不确定性因素，包括伊核协议进程、俄乌冲突演变、IMO新规生效等，新贸易格局下的未来石油需求也将变得更加敏感，任何地缘政治冲突升级都有可能导致原油供应紧缩、成品油价格高企，从而降低油品消费需求。从周期性判断来看，当前全球油轮运输市场已处于新一轮上行周期，上行区间有望至少延伸至2024年。
华经产业研究院对中国油轮运输行业发展现状、市场供需情况等进行了详细分析，对行业上下游产业链、企业竞争格局等进行了深入剖析，最大限度地降低企业投资风险与经营成本，提高企业竞争力；并运用多种数据分析技术，对行业发展趋势进行预测，以便企业能及时抢占市场先机；更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2023-2029年中国油轮运输行业市场运行现状及未来发展预测报告》。
