一、棉籽加工概述
棉籽是集棉、油、饲为一体的天然综合资源。棉籽加工行业的主要产品为棉粕、棉籽油、纯棉坯布。随着科技水平的发展、棉籽综合利用率的提高和高附加值产品的开发，其价值逐渐被发现并加以利用，经济价值随着利用程度的深化而提高。经过40多年的发展，我国棉籽加工与应用技术取得了长足的进步，目前棉籽加工技术已较为成熟，棉籽加工业通过对棉籽的“全面开发、循环利用”，展现出行业极大的发展潜力。
二、发展背景
2022年国务院发布《“十四五”推进农业农村现代化规划的通知》中指出明确耕地利用优先序，永久基本农田重点用于发展粮食生产，特别是保障稻谷、小麦、玉米等谷物种植。强化土地流转用途监管。2023年12月，第十四届全国人民代表大会发布《中华人民共和国粮食安全保障发》指出：国家建立健全粮食安全保障投入机制，采取财政、金融等支持政策加强粮食安全保障。国家和行业主管部门制定的主要法律法规及政策对行业发展起到规划、监控、指导等宏观调控作用。
三、产业链
事棉籽加工，处于棉花加工产业链中段。上游主要为棉籽，因此棉花的产量直接决定棉籽加工行业的原材料供给量。棉籽加工行业的主要产品为棉粕、棉籽油、纯棉坯布。下游应用主要为纺织行业、建筑涂料、油脂、饲料、食用菌养殖等。
2、产业链上游
目前全球主要产棉国为中国、印度、美国、巴西、巴基斯坦等。从全球棉花产量看，世界棉花总产量相对稳定，近10年呈现震荡波动的趋势。目前，中国已成为世界上最大的棉花生产国和消费国，总产量和单位产量居世界第一。近年来，受经济结构调整等因素的影响，我国棉花种植面积呈下降趋势。2015年，棉花种植面积达到3774.98千公顷，到了2024年，中国棉花种植面积缩减至2787千公顷。
四、棉籽加工行业发展现状
1、中国棉籽产量
直接从棉株上采摘，没有经过加工的棉花被称为籽棉，由籽棉上轧下来的棉纤维称皮棉，副产物为棉籽。我国作为棉花产量大国，棉籽产量也位居世界前列，产量占世界棉籽产量的25%左右，2017年至今，我国棉籽产量保持稳定，年产量保持在1000万吨以上，2023年为1168.2万吨。
2、中国棉粕市场规模
从上世纪80年代起，经过30多年的发展，我国棉粕加工与应用技术取得长足的进步，并形成了多种棉粕加工技术。棉粕是蛋白含量仅次于豆粕的饲用植物蛋白原料，其8种必须氨基酸的含量与豆粕也比较接近，在我国每年的产量约400万吨，是一种重要的植物蛋白原料。2023年我国棉粕市场规模达到117.3亿元，市场规模总体较为稳定。
3、中国棉籽油市场规模
棉籽油口味素淡，氧化稳定性好，也是生产色拉油、人造奶油和起酥油的理想原料，在食品工业方面因其烟点、燃点较高，炸出食物形状、颜色好，多做煎炸用油。因其抗氧化性能好，制成的色拉油能保持新鲜，储存不易变质，氢化后无加氢气味，故用于制造人造奶油和起酥油。在工业上还可用于制香皂、化妆品等。市场规模不断增长，2023年达到了87.9亿元，同比增长2.4%。
相关报告：华经产业研究院发布的《2024-2030年中国棉籽加工行业市场深度研究及投资规划建议报告》
五、棉籽加工行业竞争格局
1、行业竞争格局
棉籽加工在我国属于传统产业，2010年前后，国内棉籽加工企业多达400余家，80%的企业日加工能力不足300吨。经过近几年的洗牌，现在仍在经营的棉籽加工企业不到150家。棉籽加工逐渐由家族式、小规模向公司式、大规模过渡，目前加工能力达到300吨以上的企业，加工量占到全国加工量的85%以上。
2、重点企业介绍
新疆晨光生物科技股份有限公司2011年成立，是一家新三板挂牌公司主要生产产品为脱酚50%脱酚棉籽蛋白、60%脱酚棉籽蛋白和混合精炼油。晨光科技目前拥有四条棉籽加工生产线，分布在新疆克拉玛依、图木舒克、喀什和河北邯郸，棉籽年加工能力达76万吨。2023年公司实现营业总收入68.72亿元，同比增长9.14%。棉籽类业务实现营业收入约35.48亿元，占总营收的51.64%。
六、棉籽加工行业发展趋势
1、标准逐步完善，促进行业技术进步
随着机采棉的普及和棉籽蛋白应用范围的扩大，现有棉副产品标准体系已经跟不上产业发展的要求：首先，部分标准需要修改与其他行业的标准实现对接，如棉籽低聚糖相关标准需要与食品加工行业标准对接；其次，标准需与国际标准接轨，应对脱酚棉籽蛋白、棉籽油、棉短绒和棉籽壳的出口需要；最后，棉籽加工在线检测方法标准的制定，可以推动实现产品数字化。。
2、工业化程度提升，促进行业规模化发展
普通的棉籽加工工艺主要利用压榨、预榨技术，对设备和技术的要求不高，生产产品附加值低。而高蛋白棉籽产品加工过程中的诸多环节对棉籽加工设备具有较高的要求，从而大大提高了行业门槛，资金雄厚、研发能力强的少数大型棉籽加工企业将更具行业竞争优势。在技术、原料、市场、资金等发展资源优势下，未来棉籽加工产能将进一步向头部企业集中，逐渐呈现“强者恒强”的局面，规模化、工业化、智能化的加工企业，将逐渐在竞争中占据主导地位。
3、棉籽蛋白价值凸显，替代高价饲料原料比例逐步增高
高蛋白含量棉籽粕类产品氨基酸总量与粗蛋白比例较高，对鱼粉、大豆浓缩蛋白等高价饲料原料的替代比例逐步增高。随着棉籽加工技术的进步，棉籽蛋白、棉粕产品品质逐步稳定，可以部分替代豆粕、鱼粉等在饲料中的比例，特别是60%棉粕、60%脱酚棉籽蛋白在特种水产养殖饲料配方中对鱼粉的替代方案已经较为成熟，在教保料领域棉籽蛋白对大豆浓缩蛋白的替代也逐步获得饲料企业的认可。随着国家落实《粮食节约行动方案》，全面推进豆粕减量替代，棉籽粕类产品对豆粕的替代比例逐步增高。
华经产业研究院对中国棉籽加工行业发展现状、市场供需情况等进行了详细分析，对行业上下游产业链、企业竞争格局等进行了深入剖析，最大限度地降低企业投资风险与经营成本，提高企业竞争力；并运用多种数据分析技术，对行业发展趋势进行预测，以便企业能及时抢占市场先机；更多详细内容，请关注华经产业研究院出版的《2024-2030年中国棉籽加工行业市场深度研究及投资规划建议报告》。
